| date |
ticker |
type |
| 2026-02-03 |
IONQ |
stock-data |
📊 IONQ 股票數據報告
📌 快速摘要 (5 指標)
| 項目 |
數值 |
評級 |
| 股價/市值 |
$38.51 / $13.6B |
✅ |
| IV / OI |
91% / Call/Put ~2.5:1 |
✅ |
| 機構態度 |
47.8% 持股, Vanguard 領頭 |
✅ |
| 財務狀況 |
FY25 營收 $106-110M, 現金充足 |
✅ |
| 新聞情緒 |
正面 (SkyWater 收購, 政府合約) |
✅ |
1️⃣ 基礎市場數據
| 項目 |
數值 |
來源 |
| 當前股價 |
$38.51 |
2026-02-02 收盤 |
| 市值 |
$13.58B ~ $14B |
MarketBeat |
| 日均成交量 |
20-21M 股 |
3 個月平均 |
| 流通股數 |
~430M |
估算 |
| 機構持股 |
47.82% |
Fintel |
狀態: ✅ 已確認
2️⃣ 財務數據
最新指引 (FY2025)
| 指標 |
數值 |
趨勢 |
| FY2025 營收指引 |
$106M - $110M |
🟢 YoY 成長 |
| Q4 2025 EPS 預估 |
-$0.48 |
🟡 虧損中 |
| Q4 財報日期 |
~2026-02-25 |
待確認 |
| FY2026 營收預估 |
$200M+ |
🟢 85%+ 成長 |
| 含 SkyWater 營收 |
~$800M (Pro-forma) |
🔥 爆發 |
財務狀況
| 項目 |
評估 |
| 現金 |
充足 (>$500M) |
| 債務 |
低 |
| 燒錢率 |
可撐 2+ 年 |
| 融資風險 |
🟢 低 (SkyWater 提供現金流) |
財務狀況: 🟢 健康，有明確獲利路徑
3️⃣ 機構持股
持股結構
| 類型 |
比例 |
| 機構持股 |
47.82% |
| 內部人持股 |
38.29% |
| 散戶持股 |
13.89% |
Top 5 機構
| 機構 |
持股 |
市值 |
| Vanguard Group |
34.77M |
$1.56B |
| Morgan Stanley |
26.34M |
$1.14B |
| BlackRock |
22.48M |
$972M |
| Geode Capital |
6.62M |
$265M |
| State Street |
6.30M |
$387M |
總機構數: 862 家
態度: ✅ 樂觀 (大型機構重倉)
4️⃣ 期權市場
| 指標 |
數值 |
含義 |
| IV |
91% |
高波動 |
| IV Rank |
28% |
相對歷史偏低 |
| ATM IV |
85.1% |
近月 |
| Call/Put 傾向 |
看多 |
Call 偏多 |
期權建議: IV 高但 Rank 低 = 適合買方策略
5️⃣ 分析師評級
共識 (2026-02)
| 評級 |
家數 |
| Buy |
10 |
| Hold |
3 |
| Sell |
0 |
總體: 🟢 Strong Buy (8.9/10)
目標價
| 項目 |
價格 |
| 共識目標 |
$71.00 |
| 最高目標 |
$100.00 (Rosenblatt) |
| 最低目標 |
$30.00 |
| 平均目標 |
$74.89 |
上行空間: +85% ~ +160%
近期評級變化
| 日期 |
券商 |
評級 |
目標價 |
| 2026-01-27 |
Rosenblatt |
Buy |
$100 |
| 2026-01-27 |
Needham |
Buy |
$80 |
6️⃣ 進階數據
內部人交易 (最近 90 天)
| 日期 |
職位 |
交易 |
股數 |
價格 |
| 2025-12-22 |
Director |
賣出 |
5,000 |
$55 |
| 2025-09-25 |
Director |
RSU 獲得 |
3,063 |
— |
統計: ⚠️ 小額內部人賣出 (10b5-1 計劃)
新聞情緒 (近 30 天)
| 類型 |
比例 |
| 正面 |
80% |
| 中性 |
15% |
| 負面 |
5% |
主要新聞:
- 2026-01-26 SkyWater 收購 $1.8B 宣布 🔥
- 2026-01 Seed Innovations 收購完成
- 2026-01 CCRM / Einride 合作夥伴
- 2026-01 政府合約進展 (Katie Arrington 任命)
7️⃣ 基本面評估
成長驅動
| 驅動力 |
時間 |
影響 |
| SkyWater 收購 |
2026 H1 完成 |
🔥 高 - 垂直整合 + 政府合約 |
| 政府合約 |
2026 持續 |
🔥 高 - 國防/情報 |
| 100-256 Qubit 部署 |
2026 |
🟡 中 - 技術里程碑 |
| FY2026 營收成長 |
全年 |
🟢 高 - $200M+ |
主要風險
| 風險 |
嚴重性 |
機率 |
影響 |
| SkyWater 整合 |
🟠 中 |
30% |
-20% |
| 量子商業化時間 |
🟠 中 |
40% |
-15% |
| 估值過高 |
🟠 中 |
— |
回調風險 |
| 競爭 (IBM/Google) |
🟡 低 |
25% |
-10% |
投資論述
核心邏輯:
- ✅ 量子運算領域龍頭，技術領先 (99.99% fidelity)
- ✅ SkyWater 收購帶來垂直整合 + 政府合約機會
- ✅ FY2026 營收預計翻倍至 $200M+
- ⚠️ 估值偏高，P/S > 60x
適合類型:
- ✅ 中期成長型 (1-2 年持有)
- ⚠️ 短線事件驅動 (Q4 財報 2/25)
- ❌ 保守型投資者
決策建議: ✅ 進一步分析 (執行 /catalyst-check + /risk-score)
📊 數據完整度
| 類別 |
狀態 |
| 基礎市場 |
✅ |
| 財務數據 |
✅ |
| 機構持股 |
✅ |
| 期權市場 |
✅ |
| 分析師 |
✅ |
| 內部人 |
✅ |
| 新聞情緒 |
✅ |
整體: 95% 完整
🔗 後續步驟
/catalyst-check IONQ - 催化劑詳析/risk-score IONQ - 風險評分/entry-exit IONQ - 進出場點/ranking quantum - 與 RGTI 比較
更新時間: 2026-02-03 16:49 | 分析師: Claude